旧NISA（一般・つみたて・ジュニア）と新NISAの違いをわかりやすく整理

1. この記事でわかること

旧NISA（一般NISA・つみたてNISA・ジュニアNISA）の内容
新しいNISAとの、数字と仕組みの違い
2023年までに投資していた人の、保有分の扱い
旧NISAの非課税期間が終わったときのこと

Mikikko

前にNISAをやっていた人は、新NISAになって、どうなったの？

Muttakko

古い口座の分は、そのまま残るんだ。新しいNISAとは別に管理されるよ。違いを表にして見てみよう。

2. 旧NISAとは

2023年までのNISAは、新しいNISAと区別するために、「旧NISA」と呼ばれることがあります。旧NISAには、次の3つがありました。

一般NISA：株や投資信託などに、幅広く投資できた
つみたてNISA：長期の積立・分散投資に向いた、一定の商品に積み立てて投資する
ジュニアNISA：未成年者向け。2023年に、制度が終了した

3. 数字で比べる

国税庁の案内などにある数字を、表にまとめます。

制度	年間の投資上限	非課税の期間
一般NISA（旧）	120万円	最長5年
つみたてNISA（旧）	40万円	最長20年
ジュニアNISA（旧）	80万円	最長5年
新NISA：つみたて投資枠	120万円	無期限
新NISA：成長投資枠	240万円	無期限

新しいNISAでは、年間に投資できる金額が大きくなり、非課税で持てる期間が、無期限になりました。新NISAでは、2つの枠を併用できます。

4. 制度の引き継ぎ

旧制度と新制度は、次のように対応しています。

旧制度	新制度での位置づけ
つみたてNISA	つみたて投資枠に引き継がれた
一般NISA	成長投資枠に引き継がれた
ジュニアNISA	2023年に終了（新規の口座開設は終わった）

ただし、これは「制度の考え方が引き継がれた」ということで、旧NISAの口座にある商品が、そのまま新NISAの枠に入るという意味ではありません。

5. 旧NISAで買った商品は、どうなる？

2023年までのNISAで買った商品は、2024年以降も、旧NISAの非課税の扱いのままで持ち続けられます。売却して、新しいNISAに買い直す必要はありません。

新NISAとは、別の枠で管理される

旧NISAの残高は、新しいNISAの非課税保有限度額（1,800万円）とは、別の枠（外枠）で管理されます。旧NISAの残高があっても、新NISAの1,800万円は、減りません。

たとえば、（仮の数字として）旧NISAで500万円分の商品を持っていても、新NISAの限度額は、1,800万円のままです。

6. 旧NISAの非課税期間が終わったら

旧NISAには、「一般NISAは最長5年」「つみたてNISAは最長20年」といった、非課税の期間があります。この期間が終わると、どうなるのでしょうか。

新NISAへ移すことはできない

旧NISAの非課税期間が終わっても、新NISAへ移す（ロールオーバーする）ことはできません。金融庁の案内にも、この点が書かれています。

課税口座へ移る

期間が終わった商品は、特定口座や、一般口座などの課税口座に移ります。このとき、取得価額は、期間が終わったときの時価として扱われます。

2023年中に投資した分で見ると、非課税の期間が終わる時期は、次のとおりです。

制度	2023年中に投資した分の、非課税期間の終了時期
一般NISA	2027年12月末
つみたてNISA	2042年12月末

期間が終わったあとは、課税口座で持ち続けることになります。その後の売却益や配当には、通常の税金がかかります。

7. 課税口座の商品を、NISAに移せる？

特定口座や、一般口座で持っている商品を、あとからNISA口座に移すことはできません。NISA口座は、口座を開設した日以降の、新しい資金で投資する仕組みです。すでに持っている商品の、配当や売却益は、NISAの非課税の対象になりません。

8. 旧NISAの商品を売って、買い直す場合

旧NISAの非課税期間が終わる前に、売却して、新NISAの成長投資枠で、同じ銘柄を買い直す、という方法が話題になることがあります。日本証券業協会の案内でも、この点が紹介されています。

ただし、次のような留意点が、あわせて示されています。

買い直した分の取得価額だけ、成長投資枠の年間投資枠を使い、非課税保有額も増える
売買の手数料が、かかる場合がある
合理性のない短期の売買の繰り返しは、制度の趣旨に反するおそれがある

（以上は日本証券業協会の案内にある留意点です。売却から買い直しまでの間の値動きのリスクなども、当然あります）

この方法が、自分に合うかどうかは、状況によって違います。特定の方法をすすめるものではありません。検討するときは、金融機関や、税務署の案内を確認してください。

9. 旧NISAと新NISAの、主な違いのまとめ

項目	旧NISA	新NISA
投資枠の数	一般・つみたて・ジュニアの3種類	つみたて投資枠・成長投資枠の2つ（併用できる）
年間の上限	制度によって違う（40万〜120万円）	最大360万円
非課税の期間	5年・20年など、期限あり	無期限
期間終了後	課税口座へ移る	非課税の期間に期限がない
生涯の上限	年間枠と非課税の期間によって決まる	1,800万円（簿価ベース）
制度の期限	2023年までで、新規の買付は終了（保有分は期間が終わるまで続く）	恒久化

10. 「つみたてNISA」と「つみたて投資枠」は別のもの

名前が似ているため、混同しやすい用語を整理します。

呼び方	意味
つみたてNISA	2023年までの旧制度（年間40万円、非課税の期間は最長20年）
つみたて投資枠	2024年からの新制度の枠（年間120万円、非課税の期間は無期限）
一般NISA	2023年までの旧制度（年間120万円、非課税の期間は最長5年）
成長投資枠	2024年からの新制度の枠（年間240万円、非課税の期間は無期限）

ニュースやブログを読むときは、どの時期の制度の話かを、最初に確認しましょう。旧制度の数字が、新制度の説明に混ざっている記事も、あります。

11. これから始める人にとっての意味

旧NISAを使っていなかった人は、この記事の内容を、深く気にする必要はありません。これから口座を開く場合は、新しいNISAの仕組みだけを理解していれば、基本は十分です。

旧制度の話が必要になるのは、次のような場合です。

家族や知人が、旧NISAを使っていて、話を聞くとき
古い情報（記事や本）を読んで、新しい制度と、どこが違うのかを知りたいとき
自分が過去に、旧NISAの口座を開いたことがあるとき

12. 制度の年表で、あらためて整理

年	内容
2014年	NISAが始まる
2023年	ジュニアNISAの制度が終了。2023年までの分は、旧NISAとして管理される
2024年	新しいNISAが始まる（恒久化、非課税期間は無期限）
2027年	一般NISAのうち、2023年中に投資した分の非課税期間が終わる（2027年12月末）。0歳〜17歳が、つみたて投資枠で、NISA口座を持てるようになる

制度は、これからも変わる可能性があります。最新の内容は、金融庁の案内で確認するようにしてください。